1. 📰 Новости и статьи
  2. Как сохранить доходность: топ-5 дивидендных акций для вашего портфеля

Как сохранить доходность: топ-5 дивидендных акций для вашего портфеля

Артём Денисов

374

Какие акции выбрать для дивидендного портфеля? Сравниваем Совкомфлот, НОВАТЭК, Интер РАО и Черкизово. Узнайте о доходности и перспективах!

Содержание

Продолжаем разбирать для вас акции различных компаний, которые могут принести значительную доходность по дивидендам не только сейчас, но и в будущем. Все эмитенты, которых мы перечислим, имеют принятую дивидендную политику, исходя из которой и совершаются выплаты для инвесторов. Сам рынок пока находится не в лучшем состоянии, поэтому дивиденды как раз способны поддержать миноритариев в такие сложные времена, когда индекс “Московской биржи”, да и большинство российских компаний постепенно снижаются. 

Акции Совкомфлот (FLOT)

Начать стоит с того, что финансовое положение “Совкомфлота” в данный момент ухудшается. 2023 год был великолепным для компании, получилось выплатить даже более 11 руб. на одну акцию, что в данный момент дает более 12% дивидендной доходности. Однако рассчитывать на сохранение подобной динамики не приходится. Так выручка “Совкомфлота” уменьшилась на 16% в сравнении с 1 полугодием 2023 года, составив 1.01 млрд долл. EBITDA же снизилась на 32%, она равна 591 млн долл. В сравнении с выручкой это действительно хороший показатель, но не радует, опять же, активное снижение ключевого значения. Чистая прибыль компании по-прежнему хороша в количественном отношении, 324 млн долл., но падение состоялось на целых 35%, поэтому говорить о каком-то позитиве тут просто неуместно. Что касается дивидендов, мы ожидаем сохранение прежней доходности в районе 10%, прибыль не должна упасть слишком сильно за счет слабого рубля, но при этом нужно понимать, что рост выплат, причем значительный, в ближайшее время, вероятнее всего, не ожидается. Также высоки риски санкционного давления на “Совкомфлот” — его результаты мы видим уже в 1 полугодии 2024 года.

Акции НОВАТЭК (NVTK)

Дивиденды на рынке продолжает платить также и “НОВАТЭК”, хотя вы можете подумать, что дела у компании идут настолько плохо, что до раздела прибыли с инвесторами может просто не дойти, прямо как у “Газпрома”. На деле проблемы, конечно, есть, и связаны они с наложенными санкциями на “Арктик СПГ 2”, а также с тем, что США банально запрещают странам покупать российский СПГ. Газовозы “НОВАТЭК” просто кружатся по морям и не могут найти покупателя для своей продукции. Но при этом выручка “НОВАТЭК” в 1 полугодии 2024 года выросла на 17%, составив 752.4 млрд руб. Чистую прибыль и вовсе получилось удвоить, она оказалась равна 341.7 млрд руб. На фоне этого у “НОВАТЭК” появляется возможность выплачивать дивиденды. По прогнозам аналитиков, доходность должна будет составить в районе 110 руб. на одну бумагу или 12% в процентном отношении. Но тут нужно, конечно, дождаться результатов 2 полугодия 2024 года, чтобы выделить полноценную тенденцию наращивания финансовых показателей “НОВАТЭК”.


БРОКЕР

🎁 БОНУС 🎁

АКТИВАЦИЯ

АЛЬФА-ИНВЕСТИЦИИ

5000 ₽ на открытие счета

ЗАБРАТЬ

ТБАНК-ИНВЕСТИЦИИ

Акции до 20 000 ₽ в подарок

✅ ЗАБРАТЬ

БКС-ИНВЕСТИЦИИ

Бесплатное обслуживание

✅ ЗАБРАТЬ

NIBLE-ИНВЕСТИЦИИ

Бесплатное обслуживание 

✅ ЗАБРАТЬ


Акции Селигдар (SELG)

Обратимся также и к сектору золотодобычи. Одним из ярких его представителей является “Селигдар”. Выручка компании увеличилась, правда говоря, только на 1% по итогам 1 полугодия 2024 года и составила 20.8 млрд руб. И это несмотря на тот факт, что цены на золото увеличились на 30% в сравнении с первой половиной прошлого года. У “Селигдара” нет позитивной динамики в том числе по той причине, что у компании есть золотые облигации. Соответственно, рост курса золото на эмитента влияет не только позитивно, но и негативно. EBITDA за данный период составила 8.2 млрд руб., зафиксирован приятный рост на 19%. Чистый убыток “Селигдара” пока что продолжает сохраняться, 5.24 млрд руб., но постепенно эмитент его сокращает, а также выплачивает дивиденды инвесторам. В этом году их доходность уже составила около 10%, есть потенциал наращивать этот показатель и дальше, тем более что производства золота и меди только увеличивается с каждым годом, а цены на эти металлы демонстрировали стабильный рост в последнее время.

Акции Интер РАО (IRAO)

Бизнес “Интер РАО” является, пожалуй, одним из самых стабильных на российском фондовом рынке. Санкции никаким образом не могут повлиять негативно на данную компанию, также как и высокая ключевая ставка ЦБ РФ, поскольку у “Интер РАО” чистый долг находится в отрицательной зоне. Компания, помимо всего прочего, выплачивает дивиденды — по итогам 2024 года их доходность составила около 8%. Это не так много, учитывая то, что на рынке много эмитентов, которые способны платить гораздо больше, но зато нет совершенно никаких рисков со снижением выплат. Так чистая прибыль в 1 полугодии текущего года увеличилась на 17.2%, составив 79.5 млрд руб. Показатель более чем достойный, особенно его динамика, ведь по темпам роста у компании получилось обогнать российскую инфляцию в целых два раза. Также не забываем про “кубышку” в виде 346.6 млрд руб. В первой половине текущего года она значительно сократилась, примерно на 20%, связано это с тем, что “Интер РАО” нужны средства на проведение инвестпрограммы. Мы наблюдаем следующую вещь — процентные доходы становятся все более центральным достижением эмитента, в будущем, вероятно, дивиденды будут только увеличиваться, потенциал остается высоким.

Акции Черкизово (GCHE)

В условиях высокой инфляции вкладываться, вероятнее всего, лучше в компании, которые являются бенефициарами текущей ситуации. Это ритейлеры, а также те эмитенты, которые занимаются производством продукции, которую можно отнести к первой необходимости — мясо и рыба. “Черкизово” в текущей ситуации чувствует себя прекрасно, поскольку стоимость на товары только увеличивается, а вот спрос не снижается. По итогам 1 полугодия 2024 года компания получила 9.77 млрд руб. скорр. чистой прибыли, которая увеличилась на 28.3%. Доходность по дивидендам, при этом, не является высокой — по прогнозам она составит около 8% в ближайшие 12 месяцев. Причина точно такая же, как у “Интер РАО” — эти эмитенты стабильны, падение дивидендов не ожидается, поэтому и значительной просадки на графике мы тоже не наблюдаем. Также от них не нужно ждать взрывного роста доходности по дивидендам, здесь все сбалансировано.

Среди перечисленных компаний были те, чья доходность по дивидендам, по сути, зависит от инфляции. Это отличный и надежный вариант в долгосрочной перспективе, поскольку ваша прибыль будет стабильно увеличиваться, а проблемы в геополитике, которые мы наблюдаем прямо сейчас, на компании по типу “Черкизово” или “Интер РАО” почти не оказывают влияния, они реализуют собственную продукцию внутри страны, поэтому ограничить действие их бизнеса фактически невозможно. Однако всегда помните, что нужно правильно подобрать стратегию, определиться с целями и только тогда собирать дивидендный портфель, потому что некоторым инвесторам бенефициары инфляции могут не подойти, им нужна более агрессивная стратегия, чем то, что могут предоставить данные варианты.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Пока без коментариев

Будьте первым, кто поделится своими мыслями об этой статье

Популярные материалы