Лучшие акции российских компаний сегодня | 20 мая

Индекс МосБиржи в пятницу закрылся выше 3500 п., преодолев максимумы февраля 2022 года. Рынком движут дивиденды и сильные фундаментальные истории. Составили подборку топ-5 акций, которые могут показать высокую ожидаемую доходность на горизонте 2–3 месяцев.

Акции НоваБев Групп (BELU)

НоваБев Групп (бывш. Белуга) — крупнейший в России дистрибьютор и производитель алкогольной продукции, владеет сетью «ВинЛаб».

Драйверы роста

Среди драйверов выделяем закрытие дивидендного гэпа и стремительный рост финансовых показателей. Компания делает ставку на развитие розничной сети «ВинЛаб» переносит высокую инфляцию на потребителей. В 1 квартале 2024 года чистая прибыль по РСБУ выросла в 2,3 раза, до 33,7 млн руб., розничные продажи увеличились на 36,2%, а средний чек вырос почти на 20%. Премиальная продукция продается с более высокой маржой.

Компания уже выплатила финальные дивиденды за 2023 год — 225 руб. на бумагу, доходность 3,8%. Доходность была невысокой, поэтому можно сыграть на быстром закрытии дивидендного гэпа. Регулярность и стабильность выплат, а также повышение размера дивидендов дают мощную поддержку котировкам.

Технический анализ акций НоваБев Групп

Бумага находится под давлением и не смогла с первого раза пробить сопротивление на 5919 руб. Сейчас цена торгуется в нисходящем тренде, а 100-дневная скользящая средняя выступает сильной линией поддержки. Стохастик RSI в нейтральной зоне, уход ниже 5807 руб. маловероятен. Поэтому ожидаем ретест уровня и закрытие дивгэпа с целью роста выше 6000 руб.

Акции Самолет (SMLT)

Самолет — крупный российский девелопер, специализируется на продаже первичной недвижимости в Московском регионе.

Драйверы роста

«Самолет» вышел на первую позицию по объемам строительства и владеет самым крупным земельным банком в России. Главные конкуренты в лице «ПИК» и «ЛСР» отмечают резкое падение продаж на фоне ужесточений льготных ипотечных программ, а «Самолет» отчитывается лучше ожиданий и растет рекордными темпами по 40–45% в год. По итогам 1 квартала 2024 года продажи в денежном выражении выросли на 75% — до 75,2 млрд руб.  

8 мая «Самолет» объявил об отмене дивидендов за 2023 год, что привело к падению акций. На самом деле, менеджмент принял правильное решение. Деньги пойдут на расширение бизнеса в регионах, что позволит кратно нарастить выручку и приведет к росту рыночной стоимости. Скоро увидим эффект от покупки коммерческого банка и платформы Самолет Плюс.

Технический анализ акций Самолета

С конца апреля бумага движется в нисходящем тренде. Цена приближается к годовому минимуму, сильный уровень поддержки находится на отметке 3416 руб. Сейчас компания выкупает акции с рынка, что поддержит котировки на важных уровнях. По RSI цена находится вблизи зоны перепроданности, что может стать хорошей точкой входа. «Самолет» стоит неоправданно дешево, поэтому вероятен разворот наверх.

Акции МТС (MTSS)

МТС — российский оператор мобильных систем, предоставляет услуги мобильной связи и Интернета, развивает свою цифровую экосистему и банковский бизнес.

Драйверы роста

Главным драйвером выделяем рост котировок перед дивидендами. Исторически акции «МТС» находятся в аутсайдерах рынка во второй половине года и активно растут в цене ближе к июлю. В апреле компания представила новую дивполитику до 2026 года и повысила целевой размер выплат до 35 руб. на бумагу. Обычно на момент закрытия реестра акционеров доходность составляет 10%, а значит акции могут вырасти до 350 руб., потенциал роста к середине июля —12%.

Еще один драйвер — МСФО за 1 квартал 2024 года и первые результаты дочерней компании «МТС Банка» в публичном статусе. Отчетности ожидаются 21 мая и 27 мая соответственно. Мы ожидаем устойчивые темпы роста ключевых показателей и чистой прибыли банковского бизнеса, что косвенно повлияет на котировки «МТС». В апреле компания объявила о выкупе 4% капитала с дисконтом 70%, что немного повысит ее рыночную стоимость. 

Технический анализ акций МТС

С середины мая бумага торгуется в узком боковом коридоре 311–313 руб., а на дневном графике подошла к нижней границе восходящего канала. Цена выдержала навес продавцов и не ушла ниже линии поддержки на 309,9 руб., что дает позитивный технический сигнал на скорый разворот. Первая среднесрочная цель — преодоление локального максимума выше 322,25 руб.

Акции Совкомбанк (SVCB)

Совкомбанк — российский коммерческий банк, занимает 3-е место по величине активов среди частных банков и входит в список системно значимых.

Драйверы роста

16 мая компания отчиталась за 1 квартал 2024 года и поделилась важными новостями. Так, чистые процентные доходы увеличились на 11,4%, чистая прибыль — на 11%, до 24,8 млрд руб. Небольшие масштабы бизнеса и гибкая бизнес-модель с рентабельностью под 25% позволяют расти быстрее конкурентов. А торговые операции уже формируют треть годовой прибыли.

«Совкомбанк» получил доход в 10 млрд руб. на сделке по приобретению «Хоум Банка», а интеграция даст прирост клиентской базы и дополнительному капиталу. Менеджмент планирует полностью оплатить сделку через допэмиссию 2 млрд акций. А текущие денежные средства будут и дальше работать с эффективностью 25% — выше, чем у «Сбера».

Еще один позитив — возможная продажа 5% акций в рынок мажоритарным акционером. Увеличение free-float повысит ликвидность акций и приведет к переоценке бизнеса в сторону справедливых значений.

Технический анализ акций Совкомбанка

С середины мая акции снизились на 5% и сейчас торгуются в нисходящем тренде. Снижение произошло на новостях о новой допэмиссии. Пятничную сессию бумага закрыла на уровне 19,24 руб. за акцию, цена выдержала навес продавцов и ушла выше EMA 50. На 4-часовом таймфрейме заметны крупные объемы на покупку, а значит уход выше 19,5 руб. станет сигналом для входа в позицию.  

Акции Софтлайн (SOFL)

Софтлайн — крупный российский поставщик IT-решений для бизнеса и частных клиентов, также работает международном рынке.  

Драйверы роста

Результаты «Софтлайна» за 1 квартал 2024 года превзошли все ожидания. За январь-март оборот увеличился на 52% и достиг 21,5 млрд руб., скорр. EBITDA выросла в 10,4 раза, чистая прибыль составила 0,11 млрд руб. против убытка 0,66 млрд руб. годом ранее. И это в самом слабом квартале с точки зрения продаж, что характерно для бизнеса всех IT-компаний. Компания чувствует себя отлично — показывает высокую рентабельность и генерирует прибыль.

«Софтлайн» продолжает увеличивать долю рынка и активно скупать другие компании. А в ближайшие годы выведет «дочек» на IPO для роста своей рыночной стоимости. Компания смещает фокус в сторону разработки собственного ПО, продажи которого составляют 30% оборота (ранее – 9%) и приносят 60% валовой прибыли. Менеджмент вскоре повысит прогноз на 2024 год, годовой оборот может превзойти плановый показатель на 27%.

Технический анализ акций Софтлайн 

Акции немного скорректировались от локальных максимумов на 186 руб. и готовятся к новой фазе роста. На дневном графике бумага движется в восходящем тренде и торгуется выше скользящих средних. Индикатор МАСD находится в положительной зоне, следим за важным уровнем поддержки на 177,6 руб. Позитивный новостной фон для IT-сектора и намерение выплатить дивиденды приведут к переоценке бизнеса.