Главные новости 5 ноября

В мире сегодня Nasdaq потерял около 3%, Qualcomm падала на 15%, а WSJ и Axios написали о возможных новых ударах по Ирану. В России кредиторы «Самолёта» договорились о программе улучшения финансов группы, а кабмин разрешил Минфину занять сверх лимита до 1 трлн руб. Разобрали эти и другие новости в дайджесте, приятного чтения!

✈️ Спасение «Самолёта»

Основные банки-кредиторы «Самолёта» (SMLT) принципиально согласовали комплексную программу улучшения финансов группы, рассказал зампред правления Сбера (SBER) Анатолий Попов в интервью РИА Недвижимость. Финальные параметры ещё обсуждаются, но закончить работу он рассчитывает до конца года. Программа шире обычной реструктуризации долга и должна учесть интересы банков, держателей облигаций и акционеров, но говорить о механизме и составе участников Попов считает преждевременным. Ранее в СМИ уже проскакивали версии о том, что к Сберу могут присоединиться ВТБ (VTBR) и ДОМ.РФ (DOMRF).

На этой новости акции прибавили 15%, бумаги «Эталона» (ETLN) за компанию выросли на 7%. Облигации отыграли меньше: выпуск БО-П14 стоит около 47% от номинала.

В том же интервью Попов описал положение всей строительной отрасли. По его прогнозу, продажи новостроек в 2026 году упадут на 10–15% и в 2027-м не восстановятся, а обращений девелоперов за реструктуризацией кредитов за год стало примерно на 47% больше.

⛏ Селигдар и следствие

МВД ужесточило обвинения по делу о хищении 8,8 млрд руб. у шести негосударственных пенсионных фондов: к мошенничеству добавилась организация преступного сообщества или участие в нём, пишет «Коммерсантъ». Среди фигурантов совладельцы инвестгруппы «Русские фонды» Сергей Васильев и Константин Бейрит, с которыми связаны крупные пакеты акций «Селигдара» (SELG). Утром бумаги ещё росли на 3% вслед за золотом и серебром, затем упали на 17%, днём снижение составляло 15%.

Подешевели и облигации: выпуск 001Р-06 терял до 28,44%. Всего у компании в обращении 14 выпусков на 68,34 млрд руб. Долг в 3,7 раза превышает EBITDA, крупные погашения приходятся на 2027–2028 годы, и значительную часть придётся рефинансировать.

🎢 Рост без новостей

Акции «М.Видео» (MVID) на пике подскочили на 41,6%, до 64,3 руб., и Мосбиржа провела дискретный аукцион. После него рост замедлился примерно до 21%, к полудню был снова выше 27%. Акции VK (VKCO) прибавляли до 29,7%, аукцион биржа провела и по ним. Эти бумаги растут с 30 октября и за это время подорожали примерно на 80%.

Явных причин нет. Отчёт VK за девять месяцев вышел 28 октября, ещё до начала роста, а по «М.Видео» заметных поводов тоже не нашлось. Инвестблогер Евгений Коган назвал движение в VK «бешеным ростом» и допустил, что оно спекулятивное.

💸 Триллион сверх лимита

Распоряжением от 3 ноября правительство разрешило Минфину занять на внутреннем рынке до 1 трлн руб. сверх верхних пределов госдолга и программы заимствований на 2026 год. Потолок размещений ОФЗ на этот год составлял 6,47 трлн руб. при плане внутренних заимствований 5,51 трлн руб.

Использовать разрешённый объём целиком Минфин не обязан. Дефицит бюджета за январь–сентябрь достиг 5,186 трлн руб., или 2,2% ВВП, при годовом прогнозе ведомства в 3,2% ВВП. Спрос на долг пока есть: 28 октября Минфин разместил два выпуска примерно на 157 млрд руб., заявки превысили предложение.

💱 Минфин докупает валюту

С 9 ноября по 4 декабря Минфин купит валюту и золото на 312,63 млрд руб., по 15,6 млрд руб. в день против 12,7 млрд руб. в текущем периоде. С учётом собственных продаж ЦБ будет покупать на рынке валюту на 15,02 млрд руб. в день вместо 12,12 млрд руб. В ноябре ведомство ждёт 391,16 млрд руб. дополнительных нефтегазовых доходов. В октябре такие доходы оказались на 78,53 млрд руб. ниже ожиданий, в основном из-за налога на дополнительный доход.

После объявления юань немного подешевел и к 15:00 стоил 12,246 руб. при предыдущем закрытии 12,189 руб. Рубль утром слабел из-за вчерашнего обвала нефти, но днём отыграл часть потерь.

🔥 Европа без газа

Европа начала забирать газ из подземных хранилищ, когда они были заполнены на 74,9%. «Газпром» (GAZP) называет это историческим минимумом. К 4 ноября запасы снизились до 74,07% в среднем, а в Германии до 60,56%. Цель в 90% даже близко не выполнена, не достигнут даже сниженный ориентир Еврокомиссии в 75%. В Центральной Европе похолодало, и 28–29 октября и 1–2 ноября из хранилищ забирали больше газа, чем когда-либо в эти даты. Декабрьский фьючерс на TTF утром стоил 86,08 евро за МВт·ч, или около 1 026 долл. за 1 000 куб. м.

Дополнительных покупок российского газа Европой это пока не сулит. EUobserver пишет, что неназванные дипломаты ЕС не видят оснований возвращаться к закупкам российского газа при посредничестве США и выступают за усиление санкций. Официального решения Евросоюза нет, а саму идею, по данным издания, спецпосланник Стив Уиткофф обсуждал с украинской делегацией.

⚓ Удары или сделка

WSJ сообщила, что США рассматривают новые удары по Ирану уже на этой неделе, а в октябре тайно наносили удары по ракетным установкам и другой технике. Пит Хегсет подталкивает Трампа к продолжению войны, Джей Ди Вэнс и Марко Рубио против. Axios добавляют, что подготовка к возможному возобновлению масштабных действий уже завершается, в регион перебрасывают силы, а глава ЦРУ и министр финансов выступают за сохранение морской блокады. Катар тем временем продвигает проект мирного соглашения.

Иран тоже готовится к новой атаке: в стране началась новая волна военных сборов, КСИР испытал баллистическую ракету и заявил о едином фронте в Ормузском и Баб-эль-Мандебском проливах. Иранское телевидение сообщает о росте числа горящих танкеров в Ормузском проливе.

МИД России рекомендовал россиянам воздержаться от поездок в Иран.

🏛️ Атака демократов

Axios считает, что после выборов под угрозой оказались оборонные проекты Трампа, включая противоракетный «Золотой купол» и программу «Золотого флота». CNN сообщает о письме сенатского комитета по международным отношениям Илону Маску с просьбой сохранить документы об ограничениях Starshield на Украине. CNBC пишет о подготовке расследования связей JPMorgan с Джеффри Эпштейном, бумаги банка на этой новости потеряли 1%. Также под удар могут попасть криптопроекты Трампа и его семьи.

Теперь президенту США придётся вступить с демократами в схватку, посмотрим, насколько хорошо у него получится отбиться, и какой удар он нанесёт в ответ.

💻 Чипы под ударом

Выручка Qualcomm превысила ожидания, 10,44 млрд долл. против 10,12 млрд долл., но прогноз прибыли на следующий квартал оказался ниже консенсуса. Выручка от чипов для смартфонов упала на 26%, до 5,14 млрд долл. Акции падали на 15%, сильнее всего за шесть лет.

Arm потеряла 7%, хотя тоже превзошла прогнозы.

Индекс производителей полупроводников снижался примерно на 7%, акции Nvidia на 6%, до минимума за восемь месяцев, Tesla на 10%, SpaceX на 8%, а Nasdaq примерно на 3%.

Reuters связывает продажи с опасениями, что демократы ужесточат регулирование центров обработки данных.

Торги в Сеуле закончились раньше: KOSPI упал к минимуму за семь месяцев, SK Hynix потеряла 9,03%, а минфин Южной Кореи предупредил о повышенной волатильности.

💷 Банк Англии поднял ставку

Банк Англии повысил ставку с 3,75% до 4%, впервые с августа 2023 года. За четверть пункта проголосовали восемь членов комитета, девятый хотел половину пункта. Рынок этого ждал. Причина в энергетическом кризисе: война с Ираном и сбои в Ормузе привели к росту цен на топливо, инфляция в сентябре достигла 3,5%, а к середине 2027 года регулятор ждёт её около 5%.

Эндрю Бейли предупредил, что это не начало неизбежной длинной серии повышений, но если конфликт на Ближнем Востоке не закончится, повышение вряд ли будет последним. Deutsche Bank и Oxford Economics ждут ставку 4,25% к февралю.

🛡 Прогноз Rheinmetall

Rheinmetall второй раз за год снизил прогноз: выручка 2026 года составит около 13,2 млрд евро вместо 13,7–14,2 млрд евро, маржа около 18,5% вместо 19%. Проект модернизации бронемашин Boxer Arminius отложен, заказа по нему в этом году компания уже не ждёт, а приёмка части партий артиллерийских боеприпасов уходит на следующий год. Акции на этих новостях упали на 15%, а в начале торгов больше чем на 18%, до минимума с февраля 2025 года.

За девять месяцев операционная прибыль выросла на 69%, портфель заказов достиг 78 млрд евро, но инвесторов беспокоят задержки.

В JPMorgan подсчитали, что это как минимум пятое предупреждение о продажах или прибыли за 11 месяцев.

В Citigroup считают, что хотя контракты и сдвинуты, они не потеряны, а значит реакция рынка чрезмерна.

🪙 Binance спустя неделю

Binance постепенно возобновит вывод UNI, AAVE и других активов после взлома 29 октября, ущерб от которого биржа оценила примерно в 6,3 млрд долл. Участник команды Polygon Labs предложил хардфорк, чтобы вернуть 70,49 млн токенов POL, украденных у Binance и Polymarket. Сумма скромная, около 6,5 млн долл., но предложение отступает от принципа необратимости транзакций. Решения пока нет.

Директор по инвестициям Bitwise Мэтт Хоуган считает, что крупные взломы редко надолго влияют на цену биткоина. Версия о том, что взлом стал локальным дном для цены, пока не подтверждается: вечером вместе с акциями американских техкомпаний биткоин (BTC) опустился ниже 78 000 долл.

Читайте также:

• Как выборы в США повлияют на рынок

• Кто и как будет спасать «Самолёт»

• Что делать с акциями ЛСР

• Что происходит с акциями МГКЛ?

• Крупнейший взлом в истории криптовалют