Почему падают акции Яковлев (IRKT)?

21 октября был зафиксирован самый большой объем торгов акциями “Яковлев” (IRKT) в истории компании - 2,22 млрд. руб. Котировки организации за один день снизились более чем на 18%. Что произошло и есть ли потенциал в бумагах компании после такой серьезной коррекции? Разберемся в обзоре.

Что случилось?

21 октября Индекс Мосбиржи закрылся на отметке 2 766,7, что на 0,54% лучше показателя открытия торгового дня. Бумаги компаний из машиностроительного и авиастроительного секторов торговались в понедельник разнонаправленно, но больше всего снизилась цена акций “Яковлева” - на 18%, опустившись до минимальных уровней с октября 2022 года. За последние 12 месяцев бумаги компании подешевели на 70%.

Почему это случилось?

21 октября в СМИ появилась новость о том, что “Яковлев” планирует совершить допэмиссию акций. С 13:50 по московскому времени началось падение стоимости бумаг, за час котировки сократились почти на 16%. Уже вечером информация подтвердилась: совет директоров “Яковлев” принял решение о допэмиссии бумаг по цене 23,17 руб. на акцию. Размещение пройдет по закрытой подписке, а его объем составит более 24 млрд. акций, что в два раза больше текущего количества размещенных бумаг. Таким образом, доли во владении нынешних акционеров уменьшатся более чем в три раза.

Подобное решение совета директоров и стало триггером для инвесторов и привело к массовым продажам акций. Но, несмотря на сильную динамику, цена бумаг к концу торгового дня остановилась на уровне 30,8 руб., что на 33% выше цены размещения акций по допэмиссии. Наряду с этим условия по процедуре допэмиссии бумаг “Яковлев” пока не опубликованы.

Что будет дальше с акциями Яковлев (IRKT)?

На старте торгов 22 октября акции “Яковлев” перестали падать и даже перешли к росту. К 13:30 по московскому времени котировки поднялись почти на 3%.

Проводить фундаментальный анализ компании сложно, так как организация является закрытой и в отчетности по МСФО за первое полугодие 2024 года опубликовала лишь основные показатели: операционную и чистую прибыль. Чистая прибыль “Яковлев” за январь-июнь этого года уменьшилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года более чем на 84%. Дивиденды эмитент последний раз платил в 2018 году.

Однако в краткосрочном периоде акции “Яковлев”, вероятно, ждет стремительный рост. Компания проводила допэмиссии бумаг и ранее, бурная негативная реакция рынка всегда менялась на увеличения количества лонг-сделок, так как организация имеет выгодное положение на рынке, учитывая текущую ситуацию в российской экономике.

Пятичасовой график акций “Яковлев” 21 октября сначала ушел ниже нижней линии Боллинджера, а уже 22 октября пересек ее. В начале сентября аналогичный паттерн привел к росту котировок более чем на 35%.

Падение объемов торгов 22 октября говорит о снижении интереса к инструменту со стороны “медведей”. В то же время актив становится привлекательным для инвесторов на текущих уровнях. Отскок от важной линии поддержки в 30,88 руб. подтверждает потенциал для открытия лонг-сделок. Потенциальные цели находятся около линий сопротивления - 40,11, 43,63 и 47,82 (потенциал роста - 25,5-51%).

Читайте ещё:
Что делать с акциями «Сегежой»?
АЛРОСА (ALRS): новости, отчётность и прогнозы
Газпром нефть (SIBN): последние новости и прогнозы
Башнефть (BANE): обзор новостей и прогнозы цены
Банк Санкт-Петербург (BSPB): новости, отчётность и прогнозы